泰凯英:上市保荐书

招商证券股份有限公司
关于青岛泰凯英专用轮胎股份有限公司
向不特定合格投资者公开发行股票
并在北京证券交易所上市
之
上 市 保 荐 书
保荐机构（主承销商）
住所：深圳市福田区福田街道福华一路 111 号
二零二五年九月

声 明
本保荐机构及相关保荐代表人根据《中华人民共和国公司法》（下称“《公司法》”）、《中华人民共和国证券法》（下称“《证券法》”）、《证券发行上市保荐业务管理办法》（下称“《保荐管理办法》”）、《北京证券交易所向不特定合格投资者公开发行股票注册管理办法》（下称“《北交所注册管理办法》”）、《北京证券交易所股票上市规则》（下称“《北交所上市规则》”）、《北京证券交易所向不特定合格投资者公开发行股票并上市审核规则》（下称“《北交所上市审核规则》”）、《北京证券交易所证券发行上市保荐业务管理细则》（下称“《北交所保荐业务管理细则》”）等有关法律法规和中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）及北京证券交易所（下称“北交所”）的有关规定，诚实守信，勤勉尽责，严格按照依法制定的业务规则和行业自律规范出具本上市保荐书，并保证所出具文件真实、准确、完整。
（本上市保荐书如无特别说明，相关用语含义与《青岛泰凯英专用轮胎股份有限公司招股说明书》相同）

目录

声 明...... 1
目录...... 2
一、公司基本情况 ...... 3
二、本次发行情况 ...... 16
三、保荐机构关于发行人符合北交所上市条件的说明...... 16
四、保荐机构关于发行人符合北交所定位的核查说明...... 23
五、保荐机构是否存在可能影响公正履行保荐职责的情况...... 26六、保荐机构按照《保荐办法》及中国证监会和北京证券交易所有关规定应当
承诺的事项 ...... 27
七、对公司持续督导期间的工作安排 ...... 28
八、保荐机构和相关保荐代表人的联系地址、通讯方式...... 30
九、保荐机构认为应当说明的其他事项 ...... 30
十、保荐机构对本次股票上市的推荐结论...... 30
一、公司基本情况
（一）公司基本信息
发行人名称 青岛泰凯英专用轮胎股份有限公司
注册地点 山东省青岛市崂山区科苑经三路 6 号 2 号楼
注册时间 2007 年 10 月 18 日
联系方式 0532-55738866
一般项目：轮胎销售；轮胎制造【分支机构经营】；橡胶制品制造
业务范围 【分支机构经营】；橡胶制品销售；技术服务、技术开发、技术咨
询、技术交流、技术转让、技术推广；货物进出口；技术进出口。
（除依法须经批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动）
证券代码 874194
证券简称 泰凯英
股份总数（股） 177,000,000
目前所属层级 创新层
股票转让方式 集合竞价转让
主办券商 招商证券股份有限公司
本次证券发行类型 向不特定合格投资者公开发行股票并在北京证券交易所上市
（二）公司的主营业务情况
公司是一家以技术创新为驱动，聚焦于全球矿业及建筑业轮胎市场，专业从事矿山及建筑轮胎的设计、研发、销售与服务的企业。公司产品范畴属于工程子午线轮胎和全钢卡车轮胎。根据矿业及建筑业轮胎用户使用工况复杂多样、恶劣苛刻的特点，公司形成了场景化技术开发体系，围绕降低轮胎消耗和提升设备作业效率进行场景化技术研发和产品开发，通过代工方式实现产品生产，为客户提供场景化轮胎、轮胎数字化管理系统及轮胎综合管理业务。基于用户场景化需求的产品开发能力是公司发展的核心竞争力。
公司是国家级专精特新“小巨人”企业、山东省瞪羚企业、山东省企业技术中心、青岛市“隐形冠军”企业、青岛市矿山轮胎数字化工程研究中心、青岛市矿山轮胎数字化技术创新中心、青岛市创新型企业。
1、公司通过场景化技术创新取得了丰富的技术成果
矿山、建筑轮胎与乘用车轮胎差异较大，标准化程度较低，不同的工况场景需要适配不同的轮胎，这也意味着相应的产品系列更加细分。矿建轮胎使用场景
及工况复杂多样、苛刻恶劣，场景要素主要包括路面情况、作业温度、车辆装载量、矿种、运距、车速、坡度、轮位、季节、气候等，各个要素自身的差异和不同要素组合的差异均会导致用胎需求差别很大，用户普遍面临着轮胎早期异常损坏的问题，用户痛点多，大量场景化需求未被有效满足。
针对矿山及建筑轮胎领域场景化特征明显、技术门槛高、难度大的情况，经过多年研发积累，公司形成了主要由结构技术、花纹技术、配方技术、仿真技术以及数字化技术构建的场景化技术研发体系，来满足用户在不同场景下的使用需求，并降低其使用成本，提高其安全性能和使用效率。此外，公司在电动轮胎、轮胎智能化管理系统、矿山无人驾驶车辆轮胎应用方面也形成了具有场景化特点的技术储备。
经行业协会鉴定，公司有 9 项技术达到国际领先或先进水平，3 项产品达到
国际先进水平。
2、公司形成了领先的行业地位，并在轮胎数字化优势基础上积极探索无人化应用
根据中国橡胶工业协会轮胎分会对行业内企业的调研与统计，公司 2023 年工程子午线轮胎总体位列中国品牌第 3 名、全球品牌第 8 名。根据中国工程机械工业协会对行业内企业的调研与统计，公司在 2023 年国内工程子午线轮胎配套市场占有率总体位列国内外轮胎品牌第 3 名，其中大吨位起重机轮胎国内配套市场占有率第 1 名。
公司泰科仕轮胎智能管理系统（TIKS）通过在轮胎内加装传感器和芯片，应用传感器技术、移动通信技术及云计算技术采集和传输更为精准的轮胎实时压力、温度、运行速度等大量高频数据，从而辅助矿山用户合理安排车辆运输路线、降低轮胎故障、减少车辆宕机时间，帮助用户进一步提升生产运营效率。经中国工程机械工业协会鉴定，公司泰科仕轮胎智能管理系统（TIKS）相关技术研究及应用成果的性能指标达到了国际先进水平。
3、矿山及建筑轮胎领域由国际品牌主导，公司积极参与国际竞争
据隆众资讯报告显示，2023 年全球矿建领域轮胎市场规模在 170 亿美元左右，
占全球整个轮胎市场的比例近 10%；根据 TechSci Research 报告数据显示，全球
工程轮胎市场国际品牌占比 80%左右，矿山及建筑轮胎主要属于工程轮胎范畴，目前亦由国际品牌主导。公司积极参与国际竞争，海外业务收入占比 70%以上，公司产品已覆盖全球六大洲的 100 多个国家及地区，出口到“一带一路”国家及地区的出口额占公司总出口额的 80%左右。在以国际轮胎品牌为主的矿业及建筑业轮胎市场中，公司产品扩大了中国制造在全球市场上的份额，提升了中国轮胎品牌的市场地位。
4、公司自主品牌获得国际知名客户认可，在业内有较高的知名度
公司自主品牌“泰凯英（TECHKING）”在行业内具有较高的知名度，报告期公司自主品牌收入占比在 98%左右。公司 2023 年、2024 年连续入选世界品牌
实验室（World Brand Lab）发布的中国 500 最具价值品牌。2025 年度全球排名
前 10 工程机械制造商，其中有 4 家为公司客户；2025 年度最新发布的全球最大
的 50 家矿业企业中排名前 10 矿业集团，其中有 5 家为公司客户。
5、公司自成立以来即坚持技术创新和代工生产的经营模式，并获得行业协会和国内外知名客户的认可
公司聚焦于矿业、建筑业轮胎细分市场，采用代工生产模式，并构建起了以技术创新为驱动的场景化产品开发能力的核心竞争力。公司创始人王传铸和郭永芳均有轮胎专业知识背景及多年相关工作经历，对轮胎行业有着深刻的理解。公司自设立以来即坚持技术创新和代工生产，经过多年的实践，公司的经营模式不断发展并完善。公司经营模式的选择是基于细分领域场景化特点、轮胎行业产能充沛情况、国际品牌主导的竞争局势、自身技术优势等内外部条件的综合结果。
公司的经营模式获得了行业协会和知名客户的认可。目前，代工生产模式在包括轮胎行业在内的诸多行业已成熟普遍，众多企业采用代工生产模式并将精力聚焦于设计研发环节，取得了商业上的成功。
（三）核心技术及研发水平
公司核心技术覆盖了矿业建筑领域多个场景下的结构、花纹、配方、仿真、数字化技术，包含高热场景矿山专用轮胎零度冠带技术、超耐切割和耐刺扎胎面胶配方技术、多尖锐石块矿山场景工程轮胎胎侧防切割性能最优化技术等，均已应用到公司主要销售的产品中，大幅提升公司在细分市场上的产品性能优势。公
司所拥有的核心技术均由公司自主研发，绝大部分核心技术进行了对应专利和软 件著作权的申请。
公司主要的核心技术如下：
序 技术名称 技术简介 技术 所处
号 来源 阶段
随着矿山的采挖及规范，运距会逐渐提升，运距加长轮
高热场景矿山 胎的生热会随之增加。针对此类高热场景产品，开发零
1 专用轮胎零度 度冠带技术，降低轮胎生热。矿山轮胎生热主要来自于 自主 小批量
冠带技术 轮胎内部变形生热，采用零度冠带技术可大幅降低轮胎 研发 生产
的内部变形，进而降低轮胎生热导致的早期失效，轮胎
故障率可大幅下降。
抗冲击多层带 针对井下多尖锐矿石、钢筋、铆钉等易导致轮胎刺穿和
束层及高强度 冲击损坏的作业场景，通过轮胎的带束层骨架材料设计 自主 大批量
2 胎体结构设计 和选用，以及加强型胎体骨架材料设计优化，与传统设 研发 生产
技术 计相比，轮胎的冠部抗刺扎、抗冲击性能明显提升，胎
面接地压力分布更加均匀，载重性能和接地性能更优。
余弦线型零度 矿山运输场景的宽基轮胎，多出现轮胎磨损不均匀、寿
3 带束层缠绕技 命短的问题。该冠带缠绕技术，使轮胎冠部受力更均匀、 自主 大批量
术 接地磨损更均匀，实现轮胎行驶里程较国际同类产品提 研发 生产
高 10%。
该配方技术采用新材料及全新设计理念，专注于矿山轮
超耐切割及耐 胎耐切割、抗刺扎方面的性能提升。投入使用后可提高
4 刺扎胎面胶配 轮胎的抗切割性能，极大地降低轮胎胎面切割损伤故障 自主 大批量
方技术 率与切割磨损速度，提高产品寿命。为矿山提高了采矿 研发 生产
效率，降低了采矿成本，满足了客户对于产品使用寿命
的要求。
针对井下矿狭窄的作业路况及多尖锐石块的恶劣作业场
多尖锐石块矿 景，容易导致轮胎胎侧切割严重的