长飞光纤:长飞光纤光缆股份有限公司2024年年度股东大会会议资料

长飞光纤光缆股份有限公司
2024 年年度股东大会
会议资料
二〇二五年六月

长飞光纤光缆股份有限公司
2024 年年度股东大会会议资料
一、 会议时间：2025 年 6 月 30 日（星期一）14 时 00 分召开
二、 会议方式：采取现场会议及网络投票形式
三、 会议召集人：董事会
四、 股权登记日：2025 年 6 月 24 日（星期二）
五、 会议地点：湖北省武汉市东湖新技术开发区光谷创业街 65 号长飞光纤总
部大楼 2 楼多功能会议室
六、 大会审议事项
序 投票股东类型
号 议案名称 A 股 H 股
股东 股东
非累积投票议案
1 2024 年度董事会报告 √ √
2 2024 年度监事会工作报告 √ √
3 2024 年年度报告及摘要、截至 2024 年 12 月 31 日止年度之经审 √ √
核全年业绩公告
4 2024 年度财务决算报告 √ √
5 2024 年度利润分配方案 √ √
6 关于续聘毕马威华振会计师事务所（特殊普通合伙）为公司 2025 √ √
年度审计机构的议案
7 关于为董监高购买 2025 年度责任保险的议案 √ √
8 关于公司及下属公司 2025 年度对外担保额度的议案 √ √
9 关于公司及下属公司 2025 年度开展资产池业务的议案 √ √
10 关于公司《2025 年员工持股计划（草案）》及其摘要的议案 √ √
11 关于公司《2025 年员工持股计划管理办法》的议案 √ √
12 关于提请股东大会授权董事会办理公司员工持股计划有关事项的 √ √
议案
13 关于补选非独立董事的议案 √ √
审议资料
议案一：2024 年度董事会报告
尊敬的各位股东：
公司根据相关法律法规以及中国证监会、上海证券交易所、香港联合交易所有限公司关于公司治理的最新要求，不断完善公司法人治理结构，健全和执行公司内部控制体系，规范公司运作。公司治理的实际状况与《公司法》和中国证监会相关规定的要求不存在重大差异。二零二四年，公司完成了对《公司章程》《股东大会议事规则》《董事会议事规则》《审计委员会工作细则》《提名及薪酬委员会工作细则》《战略委员会工作细则》及《独立董事工作细则》等内部管理制度的修订，完善了权责明确、运作规范的经营管理体系，提升了科学决策水平和风险控制能力。董事会二零二四年度的主要工作报告如下：
一、业务回顾
二零二四年，全球光纤光缆需求持续承压，行业及公司同时面临挑战与机遇。在国内市场，一方面 5G 及 FTTH 覆盖率已达全球领先水平，传统光纤光缆产品有效需求不足，增速不断趋缓。根据国家统计局发布的数据，二零二四年国内累计光缆产量同比下降约 18.2%。另一方面，国内数字经济及网络建设进入高质量发展新阶段，大容量、长距离、低时延光传输技术广泛应用，生成式人工智能算力网络基础设施建设需要新型光纤支持。兼具大有效面积及低衰减系数、用于通信骨干网升级及数据中心长距离互联的 G.654.E 光纤；能进一步提升传输能力的多芯、少模等空分复用光纤的市场需求持续增长。而用于算力数据中心内部的中高端多模光纤供不应求、能实现未来超高速光传输的空芯光纤研发及产业化进度不断加速。在海外市场，通信网络仍存在较大建设空间，光纤光缆需求有望率先复苏，而算力网络相关新型光纤需求亦将不断释放。根据 CRU 发布的报告，二零二五年全球光纤光缆需求将恢复增长，并在二零二五年至二零二九年间保持4%左右的稳健年均增速。
二零二四年，面对全球传统光纤光缆产品有效需求不足、价格持续承压的严峻挑战，公司充分发挥市场及效率优势，确保了国内领先的交付份额，稳定了核心业务收入水平，并得到了核心客户的高度认可。截至二零二四年度，公司连续四年获评中国移动光缆类产品 A 级供应商、连续两年获评中国移动馈线类产品 A级供应商。二零二五年一月，公司获评中国电信战略供应商。公司不断改善技术水平及生产效率，并通过新型光纤系列产品的市场拓展持续提升相关业务收入占比，以优化产品结构、增强盈利能力。二零二四年，公司光传输产品分部毛利率由二零二三年的 29.70%提升至 31.68%。

技术创新与智能制造是公司主要战略之一，也是公司巩固主营业务全球领先优势的基础。依托以行业唯一的光纤光缆先进制造与应用技术全国重点实验室为核心的研发平台，公司以“商用一代、储备一代、预研一代”的思路持续推进前沿光纤技术的发展，新型产品的研发创新及产业化进程全球领先。二零二五年二月，公司作为光纤光缆行业唯一代表，参展于中国国家博物馆开展的《网络发展新图景》成就展。公司具有代表性的研发成果超大尺寸光纤预制棒、空芯反谐振光纤预制棒及光纤、海底光缆等产品参展，体现了公司长期坚持技术创新，积极响应网络强国战略，为助力国家建设全球领先网络基础设施、不断加快数字化进程提供坚实支撑的战略举措成果。
二零二四年，是公司国际化战略举措实施十周年。公司海外业务收入从二零一四年的约人民币 3.98 亿元、占当年营业收入比例的 7.01%，提升至二零二四年的约人民币 41.21 亿元、占营业收入比例的 33.8%。除了收入规模增长十倍以上外，公司海外业务布局也得以不断完善。随着墨西哥工厂在二零二四年八月的正式投产，公司已在印度尼西亚、南非、巴西、波兰、德国、墨西哥等地部署 8个海外基地、20 余家海外平台公司、50 余家海外办事处，覆盖了主要目标市场区域，能快速响应市场需求、实现与客户的深度合作、有效应对贸易保护举措。公司通信网络工程项目在印度尼西亚、秘鲁、菲律宾等地持续推进。自二零二一年度至今，公司海外业务收入占比已连续四年维持在总收入 30%以上，初步形成并巩固了全球化的收入结构。未来，公司将一方面紧抓国际市场机遇，完善海外生产平台的交付及运营能力，加大与关键客户合作的广度与深度，继续提升海外业务收入占比；另一方面，公司将充分利用国际布局，加快光互联组件、工业激光等多元化产品及业务在国际化平台上的拓展，强化在海外的核心竞争力，实现国际化水平的持续提升。
公司基于核心竞争优势、业务的协同效应、未来市场发展前景等考量因素，已初步完成了在光互联组件、第三代半导体、工业激光、海缆与海洋工程、高纯度合成石英材料等主要多元化板块的战略布局。
在第三代半导体领域，长飞先进半导体位于武汉的生产基地主体建筑结构已在二零二四年六月封顶，目前已进入设备安装调试阶段，预计于二零二五年五月
底实现量产通线，达产后每年可生产 36 万片 6 英寸碳化硅晶圆，可满足约 144
万辆新能源汽车的制造需求，产能国内领先。而在产品开发进度方面，该公司碳化硅 MOSFET 产品于二零二五年二月通过 AEC-Q101 车规认证，比导通电阻（Ronsp）及栅极电荷（Qg）均达到国内领先水平，具备极低的开关损耗和导通损耗，可显著提升逆变器及其他应用终端的性能，为后续车规级产品的市场拓展奠定了坚实的基础。
在工业激光领域，长飞光坊二零二四年业务规模明显提升，并进行了产业链的进一步延伸，拓展了激光装备业务。

在海缆与海洋工程领域，公司于二零二四年十一月完成了对海缆制造平台长飞海洋科技（原名宝胜（扬州）海洋工程电缆有限公司）的收购，将能更好的实现海缆的生产制造与海缆敷设、风机安装等海洋工程施工业务的协同效应，实现业务的拓展。
公司基于多年化学气象沉积及合成石英制备经验，经过内部业务培育与孵化，开发出各类高端石英材料产品。该等产品具备高纯度、无气泡、高光学均匀性等先进光学性能及几何精度，能满足多个行业的相关需求，业务规模具有较大的成长潜力。二零二四年，长飞光学石英元器件研发及产业化项目已完成厂房基建及设备安装，预计二零二五年上半年投产。
公司始终践行稳健的财务政策。二零二四年，面对全球电信市场持续下行的需求状况，公司直面经营压力，实现了稳定的经营性现金流量净额约人民币 17.83亿元、及稳健的资产负债率 50.9%。稳健的财务指标有助于公司保持畅通的投融资渠道、深入实施各项战略举措、确保长期可持续发展。围绕产业链及多元化战略布局，公司参与设立湖北长江长飞激光智造创业投资基金合伙企业（有限合伙）、武汉长飞科创产业基金合伙企业（有限合伙）、湖北省长飞天使创业投资基金合伙企业（有限合伙）等三支投资基金。该等基金管理资产规模约人民币 30 亿元，主要投资领域与公司产业链及多元化战略布局方向具有较好的协同效应，能构筑行业生态圈，促进产业链协同发展。
二、财务主要表现指标
2024年，本公司营业收入由2023年的约人民币13,352.8百万元下降约8.7%，至约人民币 12,197.4 百万元。本公司归属于母公司股东的净利润由 2023 年的约
人民币 1,297.4 百万元下降约 47.9%，至人民币 675.9 百万元。
于 2024 年 12 月 31 日，本公司财务状况维持稳健，公司负债资本比率（按
净债务除以所有者权益计算）为 41.4%（2023 年 12 月 31 日：31.6%）。2023 年
度，公司产生正向经营现金流人民币 1,783.4 百万元（2023 年：人民币 1,514.4百万元）。
得益于公司稳健的经营情况，中诚信国际信用评级有限责任公司于 2025 年
3 月对公司出具了主体信用等级 AAA、评级展望为稳定的评级报告。
三、未来发展
二零二五年，公司将继续巩固主营业务行业领先的市场地位，并通过技术研发与产业化的优势，强化以新型光纤产品为核心的差异化竞争能力，充分利用数据通信行业的发展契机，实现主营业务的结构优化及业务拓展。当前，随着国际化及多元化战略举措的深入实施，公司海外业务收入及多元化业务收入占总收入的比例均已稳定在 30%以上，营业收入的地域分布及业务结构分布已明显优化。
未来，公司将继续践行主要战略举措，并强化战略协同，加大多元化业务在国际化平台上的拓展，实现公司的可持续发展。
四、主要风险及不确定因素
多项因素或会影响本集团业绩及业务营运，其中若干因素乃光纤及光缆业务的固有特点，另有若干因素则来自外部。主要风险及不确定因素概述如下：
目前国家正在大力推进的千兆光网、5G 铺设、数字中国等战略对公司的业
务发展构成了良好的产业环境。公司的主要客户是电信运营商，运营商的投资需求构成了公司发展的主要驱动力，如果受到宏观经济的周期性波动、经济发展速度等因素的综合影响，国家关于通信等基础设施投资的产业政策出现调整，