海普瑞:安永华明会计师事务所(特殊普通合伙)就深圳证券交易所《关于对深圳市海普瑞药业集团股份有限公司2023年年报的问询函》涉及财务报表项目问询意见的专项说明

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就深圳证券交易所上市公司管理二部《关于对深圳市海普瑞药业集团股份有限公司2023年
年报的问询函》涉及财务报表项目问询意见的专项说明
深圳证券交易所上市公司管理二部：
安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）（以下简称“我们”）接受委托，审计了深圳市海普瑞药业
集团股份有限公司（以下简称“海普瑞”或“公司”）2023年度按照企业会计准则编制的财务报表，并于
2024年3月28日出具了编号为安永华明（2024）审字第70015147_H01号的无保留意见审计报告。
按照企业会计准则的规定编制财务报表是公司管理层的责任。我们对海普瑞2023年度的财务报表
执行审计程序的目的，是对海普瑞的财务报表是否在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，是
否公允反映海普瑞2023年12月31日的合并及公司财务状况以及2023年度的合并及公司经营成果和现
金流量发表审计意见，不是对上述财务报表中的个别项目的金额或个别附注单独发表意见。
根据深圳证券交易所上市公司管理二部（以下简称：“贵部 ”）出具的《关于对深圳市海普瑞药业
集团股份有限公司2023年年报的问询函》（公司部年报问询函〔2024〕第 13 号），以下简称“问询函”》
涉及到与财务报表项目相关的问题，我们阅读了公司对相关问题的回复，并就相关问题进行了仔细核
查，现在逐项做出说明，具体如下：
就深圳证券交易所上市公司管理二部《关于对深圳市海普瑞药业集团股份有限公司2023年
年报的问询函》涉及财务报表项目问询意见的专项说明（续）
一、问询函问题 1 中与财务报表项目相关的问题
1.2023 年，你公司实现营业收入 54.46 亿元，同比下降 23.94%；归属于上市公司股东的净利润
为-7.83 亿元，由盈转亏；经营活动产生的现金流量净额为 3.98 亿元，由负转正。
（1）年报显示，你公司原料药至少包含直销和贸易商模式、制剂至少包含直销和分销等模式，但你公司仅按照主营业务与其他业务两种分类披露销售模式营收变动情况。请你公司补充披露你公司各类产品销售模式的具体收入确认政策，以及不同销售模式金额变动的合理性。
（2）年报显示，你公司肝素钠以及低分子肝素钠原料药报告期内实现营业收入13.08亿元，同比下降51.09%；制剂产品报告期内实现营业收入29.79亿元，同比下降7.21%。请你公司结合产品结构，说明肝素钠以及低分子肝素钠原料药、制剂产品销售收入变动的原因。
（3）结合现金流量表主要项目及补充资料，请你公司分析说明经营活动产生的现金流量净额变动趋势与营业收入、归母净利润变动相反的原因。
请年审会计师核查并发表明确意见。
就深圳证券交易所上市公司管理二部《关于对深圳市海普瑞药业集团股份有限公司2023年
年报的问询函》涉及财务报表项目问询意见的专项说明（续）
（一） 公司回复
（1）年报显示，你公司原料药至少包含直销和贸易商模式、制剂至少包含直销和分销等模式，但你公司仅按照主营业务与其他业务两种分类披露销售模式营收变动情况。请你公司补充披露你公司各类产品销售模式的具体收入确认政策，以及不同销售模式金额变动的合理性。
公司原料药业务包含制药公司客户模式和贸易公司客户模式，制剂业务包含分销商客户模式和医院及药店客户模式。
表 1、营业收入变动情况详见下表披露：
单位：万元
2023 年度 2022 年度 同比增减
分销售模式 营业收入 营业收入 金额 比例（%）
原料药业务： 130,776.12 267,375.67 -136,599.55 -51.09%
制药公司客户模式 109,324.93 230,634.61 -121,309.68 -52.60%
贸易公司客户模式 21,451.19 36,741.06 -15,289.87 -41.62%
制剂业务： 297,907.23 321,046.76 -23,139.54 -7.21%
分销商客户模式 288,499.63 316,686.74 -28,187.11 -8.90%
医院及药店客户模式 9,407.60 4,360.02 5,047.57 115.77%
CDMO 业务： 96,695.16 108,406.65 -11,711.48 -10.80%
定制服务模式 52,019.66 75,645.10 -23,625.43 -31.23%
定制生产及销售商品服务模式 44,675.50 32,761.55 11,913.95 36.37%
其他业务： 19,178.70 19,111.99 66.71 0.35%
各类产品销售模式的具体收入确认政策请参阅《2023 年年度报告》第十节财务报告，五、重要会计政策及会计估计-37、收入。
原料药业务及制剂业务虽然分不同的销售模式，但均遵循统一的销售商品收入确认政策。具体政策如下：
公司与客户之间的销售商品合同通常包含转让药品制剂和原料药物的履约义务。公司通常在综合考虑了下列因素的基础上，以履行每一单履约义务时点确认收入：取得商品的现时收款权利、商品所有权上的主要风险和报酬的转移、商品的法定所有权的转移、商品实物资产的转移、客户接受该商品。
CDMO 业务的收入确认政策如下：
公司与客户之间的提供服务合同通常包括提供 CDMO 服务，即 CDMO 客户定制服务和定制生产
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年报的问询函》涉及财务报表项目问询意见的专项说明（续）
及销售商品服务。对于客户定制服务，由于公司履约过程中所提供的商品和服务具有不可替代用途，且本公司在整个合同期间内有权就累计至今已完成的履约部分收入款项，公司将其作为在某一时段内履行的履约义务，按照履约进度确认收入，履约进度不能合理确定的除外。公司按照投入法，根据发生的成本确定提供服务的履约进度。对于履约进度不能合理确定时，公司已经发生的成本预计能够得到补偿的，按照已经发生的成本金额确认收入，直到履约进度能够合理确定为止。对于客户定制生产及销售商品服务，公司通常在综合考虑了下列因素的基础上，以履行每一单履约义务时点确认收入：取得商品的现时收款权利、商品所有权上的主要风险和报酬的转移、商品的法定所有权的转移、商品实物资产的转移、客户接受该商品。
其他业务的收入确认政策如下：
公司为客户提供的其他业务通常包括药品营销及咨询服务等，公司在服务期内以其有权获得的金额确认收入。
不同销售模式金额变动的合理性：
原料药业务下的制药公司客户模式收入 2023 年较 2022 年减少 12.13 亿元，同比减少 52.60%；
原料药业务下的贸易公司客户模式收入 2023 年较 2022 年减少 1.53 亿元，同比减少 41.62%，主要是
2023 年终端需求回归常态，之前几年积累的药品库存较大，行业面临去库存压力，加之经营成本上升，原料药客户的采购策略更为审慎，在报告期内纷纷延后及暂缓采购，国内的原料药行业受到较大的冲击。
制剂业务下的分销商客户模式收入 2023 年较 2022 年下跌 2.82 亿元，同比减少 8.90%，与制剂
业务的整体去库存趋势保持一致；制剂业务下的医院及药店客户模式收入 2023 年较 2022 年增加 0.5
亿元，同比增加 115.77%，一方面是由于该模式下营业收入基数较低，另一方面 2023 年部分客户在该销售模式下取得一定突破，从而导致业务收入有所增加。总体来看，2023 年全球用药处于消化库存的局面，根据中国医药保健品进出口商会披露的 2023 年中国医药产品进出口的数据，2023 年，中国
与全球医药产品进出口贸易额 1,953.65 亿美元，同比下降 11.11%，出口额 1,020.56 亿美元，同比下
降 20.68%。本集团的依诺肝素钠注射液同样面对市场去库存的影响。
CDMO 业务下的定制服务模式收入 2023 年较 2022 年减少 2.36 亿元，同比下跌 31.23%，2023
年公司承接在为 mRNA 疫苗提供所需关键酶的订单结束，由于新服务合同需要与客户磨合，并完成相应里程碑，故未能在年内实现所有项目订单里程碑阶段收入，使得 CDMO 业务下的定制服务模式收入
较 2022 年同期有所下跌;CDMO 业务下的定制生产及销售商品服务模式收入 2023 年较 2022 年增加
1.19 亿元，同比增加 36.37%，主要是由于该销售模式下的主要客户的今年调整了订单结构，定制研发服务完成后，转为定制生产及销售商品服务模式订单。
（2）年报显示，你公司肝素钠以及低分子肝素钠原料药报告期内实现营业收入 13.08 亿元，同
比下降 51.09%；制剂产品报告期内实现营业收入 29.79 亿元，同比下降 7.21%。请你公司结合产品结构，说明肝素钠以及低分子肝素钠原料药、制剂产品销售收入变动的原因。
2023 年，全球的肝素产业供应链受宏观扰动因素的影响，整体需求表现疲软。根据中国海关数据，
就深圳证券交易所上市公司管理二部《关于对深圳市海普瑞药业集团股份有限公司2023年
年报的问询函》涉及财务报表项目问询意见的专项说明（续）
2023 年中国肝素出货量同比下降逾三成，为近十年以来的最低谷。主